Obligāciju emisijas procedūra ir diezgan labi formalizēta un ietver vairākus posmus. Pirmkārt, jāpatur prātā, ka obligāciju emisija ir atļauta ne agrāk kā trešajā uzņēmuma pastāvēšanas gadā, savukārt priekšnoteikums ir gada finanšu pārskatu apstiprināšana par diviem finanšu gadiem.
Tas ir nepieciešams
- - Krievijas Federācijas Civilkodekss;
- - 22.04.96. Federālais likums Nr. 39-FZ "Par vērtspapīru tirgu";
- - Vērtspapīru emisijas un prospektu reģistrācijas standarti.
Instrukcijas
1. solis
Sāciet ar obligāciju emisijas koncepcijas izstrādi. Koncepcijā jāņem vērā organizācijas kopējā attīstības stratēģija, emisijas mērķi, detalizēts vairāku emisijas iespēju apraksts, kā arī obligāciju ieviešanas plāns vērtspapīru sekundārajā tirgū. Liela nozīme ir arī potenciālā investora meklēšanai vērtspapīru tirgū.
2. solis
Pēc vispārējas obligāciju emisijas koncepcijas izstrādes pieņem apzinātu lēmumu par obligāciju emisiju vai par pamatotu atteikumu emitēt (ja, piemēram, analīze rāda, ka no šīs procedūras nav nekāda labuma). Obligāciju emisija un izvietošana ir direktoru padomes (akciju sabiedrībā) vai dalībnieku pilnsapulces (sabiedrības ar ierobežotu atbildību) kompetencē.
3. solis
Pieņemot pozitīvu lēmumu par obligāciju emisiju, nosaka vērtspapīru skaitu un nominālvērtību; obligāciju procedūra un termiņš; izvietošanas metode (slēgta vai atvērta abonēšana); obligāciju izvietošanas cena un citi nosacījumi.
4. solis
Nosakiet personu loku, starp kurām plānojat izvietot obligācijas, ja mēs runājam par privātu abonēšanu.
5. solis
Nosakiet obligāciju emisijas daļu, kuras neiespējamība ļaus emisiju uzskatīt par nederīgu (šī daļa nevar būt mazāka par 75% no emisijas).
6. solis
Sagatavojiet to īpašumu sarakstu, par kuriem var maksāt obligācijas, ja maksājums tiks veikts nevis skaidrā naudā, bet ar citiem līdzekļiem.
7. solis
Apstipriniet lēmumu emitēt obligācijas. Apstiprinājums tiek veikts ne vēlāk kā sešus mēnešus pēc lēmuma pieņemšanas par obligāciju izvietošanu. Lēmumu apstiprina direktoru padome vai tās aizstājoša vadības struktūra. Dokumentā, kurā ietverts lēmums par jautājumu, jābūt parakstīšanas datumam un tam jābūt aizzīmogotam ar emitenta zīmogu.
8. solis
Sagatavojiet prospektu. Izvietošanas gadījumā ar atvērtu abonēšanu ir nepieciešama tā valsts reģistrācija. Ja ir sagaidāms slēgts obligāciju parakstīšanās personu lokā, kuru skaits pārsniedz 500, ir nepieciešama arī prospekta reģistrācija. Parasti prospekta reģistrācija tiek veikta vienlaikus ar obligāciju emisijas reģistrāciju.
9. solis
Iesniedziet dokumentus obligāciju emisijas valsts reģistrēšanai. Tas jādara ne vēlāk kā trīs mēnešus pēc lēmuma par emisiju apstiprināšanas vai ne vēlāk kā vienu mēnesi, ja vienlaikus tiek apstiprināts arī prospekts. Reģistrāciju veicošā iestāde lēmumu pieņem mēneša laikā no dokumentu saņemšanas dienas.
10. solis
Saņemot pozitīvu lēmumu par reģistrāciju, turpiniet izvietot obligācijas. Izvietošana tiek veikta saskaņā ar noteikumiem, kas noteikti reģistrētajā lēmumā par obligāciju emisiju. Izvietošanas periods nedrīkst pārsniegt gadu no reģistrācijas dienas.
11. solis
Pēc prakses perioda beigām iesniedz reģistrācijas iestādei ziņojumu par jautājuma rezultātiem. No izvietošanas perioda beigām tam tiek piešķirts mēnesis. Pārskats jāapstiprina uzņēmuma izpildinstitūcijai (saskaņā ar statūtiem), kā arī emitējošās sabiedrības galvenajam grāmatvedim.
