Viens no spēcīgākajiem rādītājiem ekonomikā ir Centrālās bankas procentu likme. Tas ir nepieciešams gan vietējās, gan ārējās ekonomiskās politikas kompetentai vadībai.
Kāda ir Centrālās bankas procentu likme
Centrālās bankas procentu likmi sauc arī par refinansēšanas likmi vai oficiālo diskonta likmi. Procentu likmi nevajadzētu jaukt ar pamatlikmi. Daudzi cilvēki izdara kļūdainus secinājumus, pamatojoties uz to, ka abi šie rādītāji ir izlīdzināti kopš 2016. gada 1. janvāra.
Centrālās bankas procentu likme ir procentuālā daļa, kas tiek iekasēta komercbankām vai citām kredītiestādēm par aizņemto līdzekļu nodrošināšanu. Refinansēšanas likmes galvenās funkcijas ir:
- Ekonomikas regulējums.
- Nodokļi ienākumam no noguldījumiem.
- Soda naudas aprēķināšana darba devējam par darbiniekiem beigušos algu izmaksu.
- Sodu aprēķināšana par nesamaksātiem nodokļiem un nodevām.
Procentu likme pirmo reizi parādījās 1992. gadā. Bet tad tā nosaukums izklausījās nedaudz savādāk. 1992. gada 10. aprīļa telegrammā likmes nosaukums izklausījās kā “centralizēto kredīta resursu diskonta likme”. Bet jau tā paša gada 22. maijā likmes nosaukums kļuva moderns.
Centrālā banka nosaka refinansēšanas likmes līmeni, pamatojoties uz:
- Kredītu tirgus vajadzības.
- Teikumu skaits.
- Riski.
- Paredzamais inflācijas līmenis.
- Valūtas kursa virziens.
- Nodokļi
Papildus galvenajiem procentu likmes noteikšanas iemesliem lēmumu var mainīt arī daudzi citi faktori.
Kāpēc ir svarīgi zināt par procentu likmju izmaiņām
Tikai noteikta Centrālās bankas komisija var noteikt refinansēšanas likmi. Rezultātā procentuālais daudzums, ko maksās parastie pilsoņi, kuri ir paņēmuši naudu no komercbankas, ir tieši atkarīgs no šī rādītāja. Tādējādi izrādās, ka, ja Centrālā banka palielina procentu likmi, tad, lai komercbanka nomaksātu parādu un nonāktu peļņā, tai jānosaka likme personām, kuras apkalpo, pat augstāka par refinansēšanas likmi. Procentu likmes samazināšanās gadījumā kredītorganizācijas samazina arī aizdevumu procentus.
Ir vērts atzīmēt, ka, ja likme paaugstinās, tam ir divi iemesli:
- Nacionālās valūtas pievilcības palielināšana. Refinansēšanas likmes pieauguma rezultātā Forex tirgū valūta pieaug. Bankas var ieguldītāju ieguldīto naudu izvietot noguldījumos ar augstāku procentu likmi.
- Inflācijas samazināšana valstī. Procentu likmes dēļ cenu palielināšana nav atļauta bez ražošanas pieauguma.
Bet papildus pozitīvajiem aspektiem refinansēšanas likmes pieaugumam ir ievērojams trūkums: procentu likmes pieauguma rezultātā uzņēmējdarbības kreditēšana kļūst arvien dārgāka. Rezultātā organizācijas tiek samazinātas, un valstī parādās bezdarbs. Turklāt palielinās apgrozībā esošās naudas daudzums.
Procentu likmei samazinoties, rodas tieši pretējs efekts. Uzņēmējiem ir vieglāk ņemt kredītus, taču inflācija valstī palielinās, un valūta investoriem kļūst neizskatīga.
Tāpēc pareizai procentu likmes noteikšanai ir nepieciešama maksimāla svarīgas informācijas vākšana un kompetenta plānošana.
